gestion de perdidas en bolsa

en bolsa nos pasara habitualmente que el valor en el que estamos esta por debajo del valor de compra

la mayor mentira que se suele oir es que en bolsa pierdes cuando vendes, completamente falso, pierdes cuando el valor baja, la diferencia es que cuando vendes puedes consolidar las perdidas que tienes y aprovechar la ventajas fiscales de una reduccion de patrimonio

salir y volver a entrar suele suponer un 1% en comisiones en el peor de los casos, mantenernos dentro sin otra razon que la anterior muchisimo mas

las opciones que disponemos son las siguientes.

1.-salir del valor durante un minimo de dos meses y consolidar fiscalmente la perdida

"Si tenemos acciones o fondos de inversión con menos de un año de antigüedad, en los cuales estamos perdiendo dinero (porque valgan menos de lo que nos costó), y decidimos venderlos, en este caso tendremos fiscalmente una disminución de patrimonio que será igual al importe de la pérdida.

La ventaja fiscal radica en que esta pérdida podemos compensarla, en primer lugar con otras posibles ganancias obtenidas en la venta de acciones y fondos de inversión de menos de un año de antigüedad.

Pero si después de esta primera compensación seguimos teniendo pérdidas, las pérdidas resultantes podrán compensarse con otros ingresos que tengamos en el ejercicio, como pueden ser los rendimientos del trabajo, los intereses de la cuenta corriente, los alquileres que cobramos, los dividendos de otras acciones, etc.

En consecuencia, al restar de nuestros ingresos del ejercicio, estas pérdidas netas en la venta de acciones y fondos, nuestra factura fiscal se reduce ya que tenemos menos ingresos netos o totales.

limitaciones

1.- Por muchas pérdidas que tengamos en la venta de acciones y fondos, (una vez compensadas con los beneficios que tengamos en la venta de acciones y fondos de menos de un año de antigüedad); el saldo de la pérdida que resulte, solo podremos compensarlo con el 10% de nuestros rendimientos e imputaciones de renta ( ingresos por el trabajo, intereses, alquileres, inmuebles, dividendos, etc).

Si nos pasamos, y tenemos más pérdidas netas en venta de acciones y fondos, de menos de un año de antigüedad, que el 10% de estos rendimientos, disponemos de un plazo 4 años para compensar estas pérdidas, aplicando siempre este límite, y el orden en la compensación de pérdidas que hemos dicho (es decir, primero con ganancias, y luego con rendimientos)

2.- Pero ojo! no se pueden vender acciones (para tener las pérdidas) y automáticamente volver a comprarlas, para ver si se recuperan. Para que estas pérdidas computen fiscalmente, no se pueden comprar esas mismas acciones o participaciones ni dos meses antes ni dos meses después, si cotizan en bolsa; si no cotizan el bolsa, el plazo se amplía a un año antes y un año después.

Si las acciones o participaciones, las tenemos desde hace más de un año, en este caso, lamentablemente, las pérdidas que se produzcan al venderlas, sólo se pueden compensar con las ganancias que obtengamos en la venta de otros elementos patrimoniales de más de un año de antigüedad, pero en ningún caso se podrán compensar con los ingresos del ejercicio

Como se puede ver, es una opción fiscalmente interesante, realizar pérdidas en la venta de acciones y fondos de inversión de menos de un año de antigüedad, para compensarlas con beneficios en la venta de otras acciones de esa misma antigüedad, así como con otros ingresos que tengamos en el ejercicio

Ahora bien, es muy importante tener en cuenta los límites que se aplican a este tipo de operaciones.
De igual forma, se debe prestar atención a la previsible evolución bursátil de los títulos que vendamos, no vaya a ser que por obtener un beneficio fiscal, perdamos una posible revalorización de la acción o fondo que hemos vendido

consultar fuente

2.- realizar compras acumulativas del mismo valor

si una vez analizado un valor es atractivo para comprar y baja, muchas veces lo que sucede es que aumenta la probabilidad de que suba

si hemos salido porque nos ha saltado el stop tras un un desplome, si tiene algo positivo es que puedes comprar mas acciones de un mismo valor con el mismo dinero

la orden de compra a precio mas bajo se calcula de forma que compense las comisiones y aumente tu numero de acciones

de esta forma a igual valor de inversion al tener mas acciones el precio medio de las mismas baja respecto al inicial de compra

entrar y salir de un valor nos puede costar redondeando al alza un 1% pero mantenernos dentro puede que mucho mas.

3.- promediar

invertir mas dinero en ese valor comprando mas acciones a un precio inferior de forma que baje la media

no es recomendable nuestros recursos como pequeño inversor son muy escasos y es muy poco recomendable poner todos los huevos en la misma cesta

en acciones de poca volatilidad o perdidas superiores al 10% la peor de todas las opciones

existe un concepto que se llama coste de oportunidad, es el coste de la no realización de una inversión, se mide por la rentabilidad esperada de los acciones invertidas respecto a la rentabilidad posible de tener ese dinero en otras acciones

hay muchos valores en suelo durmiente con un monton inversores esperando a que suba y sin sacar rentabilidad a su dinero, y lo que es peor, sin recuperar parte de la inversion por deducciones fiscales explicados en el punto 1

la seleccion de las opcion mas conveniente dependera de la volatilidad del valor y de un correcto analisis